Chi è il prossimo? I veicoli elettrici cinesi spediscono Jeep fuori strada

Il fallimento della joint venture di Jeep in Cina potrebbe mettere in difficoltà altre case automobilistiche globali, la cui produzione è crollata negli ultimi cinque anni nel più grande mercato dell'auto del mondo a causa del rapido sorpasso degli operatori nazionali.

Primo caso per una joint venture di un brand straniero nell'era dei veicoli elettrici, la dichiarazione di fallimento del 31 ottobre segna un punto di svolta perché indica che le case automobilistiche cinesi stanno iniziando a superare i marchi internazionali, per lungo tempo dominanti, nell'offrire ai consumatori ciò che desiderano.

"Non mi aspetto che Stellantis sia un caso isolato", ha detto Marco Santino, partner della società di consulenza manageriale Oliver Wyman. "Probabilmente quasi tutte le case automobilistiche occidentali dovranno rivedere la logica industriale della loro presenza in Cina".

Alcuni elementi del fallimento della joint venture Jeep sono specifici di Stellantis e dei precedenti gruppi automobilistici che figurano tra i suoi 14 marchi. Ma i dati compilati per Reuters dalla società di consulenza LMC Automotive evidenziano un problema comune a molte altre case automobilistiche mondiali: il crollo dell'utilizzo degli impianti cinesi.

Meno auto produce uno stabilimento, più è probabile che sia in perdita.

Il fallimento di Jeep in Cina è avvenuto a meno di due anni dalla nascita di Stellantis con la fusione di Psa e Fiat Chrysler.

In vista dell'accordo, l'AD delegato Carlos Tavares aveva detto che nessuna casa automobilistica poteva permettersi di non essere presente in Cina e che le due aziende insieme sarebbero state meglio equipaggiate per fare progressi in quel Paese.

All'inizio dell'anno, però, Stellantis ha annunciato che avrebbe posto fine alla sua jv con il partner locale Guangzhou Automobile Group (Gac) 601238, pochi mesi dopo aver detto che avrebbe aumentato la sua partecipazione al 75% dal 50%.

L'inversione di rotta lascia il terzo produttore di auto al mondo per vendite con solo una limitata produzione di Peugeot e Citroen in Cina, che potrebbe essere chiusa, anche se su questo non ha ancora preso una decisione.

Nel frattempo, Tavares ha annunciato una strategia "asset light", in base alla quale la casa automobilistica importerà in Cina auto a più alto margine, come Maserati e Jeep.

"PROFONDO SHOCK"

Lo schietto Ceo portoghese ha lamentato che "l'influenza politica cresce di giorno in giorno" in Cina e ha accusato Gac, partner di Stellantis nella joint-venture, di non agire in buona fede.

Gac si è detta "profondamente scioccata" dai commenti critici di Stellantis.

Secondo i dati di Lmc, Stellantis ha stimato che l'utilizzo della capacità produttiva dei suoi impianti di assemblaggio cinesi per l'intero anno scenderà al 13% nel 2022 dal 43% del 2017.

Anche altri marchi popolari, tra cui Volkswagen VOW, General Motors GM, Ford F, Mitsubishi 7211 e Hyundai 005380, hanno visto diminuire l'utilizzo degli impianti tra il 30% e oltre il 50% negli ultimi cinque anni.

Alcuni - in particolare i marchi premium Mercedes MBG e BMW BMW - hanno registrato cali molto più contenuti.

Allo stesso tempo, le vendite delle grandi case automobilistiche in Cina sono diminuite, mentre i rivali locali sono decollati perché le case automobilistiche cinesi hanno abbracciato molto più rapidamente i veicoli elettrici e il software di bordo incentrato sul consumatore.

"Negli ultimi cinque anni, il mercato (cinese) è decisamente cambiato, passando da un mercato in cui le aziende straniere avevano il diritto di vincere per il fatto di essere straniere a un mercato molto più equo", ha detto Bill Russo, responsabile della società di consulenza Automobility Ltd di Shanghai ed ex dirigente Chrysler.

"Le aziende cinesi hanno in realtà un vantaggio iniziale perché hanno abbracciato l'elettrificazione più velocemente di quanto le aziende straniere fossero disposte a fare", ha aggiunto Russo.

Mentre le auto completamente elettriche costituiscono in media il 5% dei modelli che le case automobilistiche straniere vendono in Cina, rappresentano il 30% dei modelli dei produttori cinesi, secondo i dati di Lmc.

LA CONCORRENZA SI ACCENDE IN EUROPA

Alcuni concorrenti cinesi, come Byd 002594, che hanno più modelli elettrici nella loro gamma, puntano a crescere anche in Europa.

Ciò significa che, mentre i giganti globali Volkswagen, Ford e GM si adoperano per immettere sul mercato un maggior numero di modelli elettrici, devono affrontare la dura concorrenza di rivali cinesi più giovani che si sono adattati rapidamente al cambiamento dei gusti dei consumatori.

"Sono molto indietro rispetto ai produttori nazionali (cinesi)", ha detto Justin Cox, direttore della produzione globale di Lmc.

Devono inoltre superare un'immagine che ha le sue radici nella tecnologia dell'era dei motori a combustione.

Gm conta su un'ampia gamma di veicoli elettrici per ricostruire gli utili delle sue attività cinesi - che sono scesi del 44% a 477 milioni di dollari nei primi nove mesi di quest'anno - fino a 2 miliardi di dollari entro il 2030.

"Non salterei a conclusioni sulla Cina basandomi sul 2022", ha detto il direttore finanziario Paul Jacobson ai giornalisti all'inizio di questo mese. "Siamo ancora soddisfatti della direzione che stiamo prendendo".

In un comunicato, Volkswagen ha affermato che la Cina si è trovata in una "situazione particolare" a causa della pandemia, della carenza di semiconduttori a livello mondiale e della "trasformazione accelerata verso la mobilità elettrica" che ha influito sulle capacità produttive del settore.

"Volkswagen valuta costantemente questi fattori speciali e, se necessario, adegua tempestivamente la pianificazione della produzione", ha detto la casa automobilistica.

Ford ha detto di essere al lavoro per superare le sfide produttive poste dal Covid-19 e dalla carenza di semiconduttori.

SMARTPHONE SU RUOTE?

Il marchio Jeep è stato originariamente portato in Cina da American Motors Corp prima di essere acquisito da Chrysler nel 1987. Ha venduto lo stesso modello di Jeep Cherokee per 20 anni.

Russo, di Automobility, ha affermato che nel corso degli anni Chrysler, Fiat e Peugeot - che fanno tutte parte di Stellantis e che avevano tutte le loro joint venture cinesi - hanno avuto difficoltà prima di entrare a far parte dello stesso gruppo automobilistico.

"Si tratta di aziende che non sono mai riuscite a trovare la formula del successo in Cina", ha detto Russo.

Michael Dunne, amministratore delegato della società di consulenza californiana ZoZo Go ed ex dirigente di Gm, ha affermato che, con l'ascesa dei produttori di auto nazionali in Cina, per i marchi internazionali sarà più difficile ottenere licenze locali e non avranno lo stesso accesso ai prestiti delle banche statali.

"Stellantis è in una posizione pericolosa", ha detto Dunne. "Per molto tempo, i marchi stranieri sono stati i figli prediletti in Cina. Ora non più".

Poiché la formula per il successo in Cina è cambiata, i consumatori vogliono veicoli elettrici simili a smartphone su ruote, dove l'enfasi è sulla connettività e sulle applicazioni piuttosto che sulle prestazioni, al punto che produttori di veicoli elettrici come Nio NIO hanno integrato una fotocamera per selfie in alcuni modelli per attirare gli acquirenti più giovani.

Finora Mercedes e BMW hanno mantenuto il loro appeal, in parte perché mantengono in Cina una buona immagine come marchi aspirazionali, in parte perché le case automobilistiche cinesi non hanno ancora rivolto la loro attenzione alla produzione di veicoli elettrici di lusso.

Cox di Lmc ha affermato che altri marchi internazionali potrebbero recuperare quote di mercato più elevate in Cina, ma ci vorrà tempo e molti investimenti in nuovi prodotti.

"Una volta che un marchio è rovinato o quanto meno è visto come noioso o antiquato o poco attraente, allora è molto difficile colpire nel segno", ha detto Cox. "Alcune aziende con un posizionamento chiaramente mainstream potrebbero trovare molto difficile tornare indietro".