I vincoli portuali per l'oleodotto canadese Trans Mountain potrebbero frenare le esportazioni di petrolio

I vincoli logistici del porto di Vancouver fanno sì che le esportazioni di petrolio via acqua dell'attesissimo ampliamento dell'oleodotto Trans Mountain (link) (TMX) possano essere solo la metà di quanto previsto dalla società canadese di proprietà del governo, secondo quanto detto da fonti commerciali e di trasporto.

Dopo 12 anni e 34 miliardi di dollari (25 miliardi di dollari), il progetto per quasi triplicare il flusso di greggio dall'Alberta, senza sbocco sul mare, alla costa canadese del Pacifico, portandolo a 890.000 barili al giorno , ha iniziato le operazioni commerciali (link) mercoledì dopo ritardi normativi e contrattempi nella costruzione.

I 590.000 bpd di petrolio in più saranno consegnati al Westridge Marine Terminal, dove potranno essere caricati su navi cisterna (link), dando ai produttori canadesi un maggiore accesso ai mercati della costa occidentale degli Stati Uniti e dell'Asia.

La Trans Mountain afferma di avere la capacità di caricare 34 navi Aframax al mese, ma i broker navali e gli analisti hanno stimato che il numero probabile è inferiore a 20, citando i timori sulla disponibilità di piloti e rimorchiatori e le restrizioni di carico.

"In teoria possono gestire i volumi, ma i servizi ausiliari o secondari non sono pronti per volumi enormi", ha detto Rohit Rathod, analista senior del mercato petrolifero presso la società di monitoraggio delle navi Vortexa.

Il broker navale BRS ha stimato che solo 15-17 Aframax al mese lasceranno il molo di Westridge. Negli ultimi anni, i datihanno mostrato che i carichi a Westridge sono stati in media di una o due Aframax al mese, ha detto BRS, suggerendo un aumento significativo del traffico di navi cisterna.

Le navi che lasciano il molo di Westridge devono passare attraverso uno stretto e trafficato canale di navigazione che passa sotto due ponti principali per raggiungere il mare aperto.

Per gestire l'elevato traffico nel canale, il Porto di Vancouver ha imposto delle restrizioni, tra cui il transito solo di giorno per le petroliere Aframax e orari di transito specifici basati sulle correnti di marea, ha detto Sean Baxter, direttore ad interim delle operazioni marine del porto.

Le Aframax trasportano in genere fino a 800.000 barili, ma a Westridge saranno limitate a caricare circa 550.000 barili a causa delle restrizioni di pescaggio.

Le petroliere che trasportano il greggio Trans Mountain dovranno inoltre essere accompagnate da un pilota e da un rimorchiatore per un periodo più lungo di ogni viaggio, come parte delle nuove norme imposte per il progetto di espansione.

COSTI DI TRASPORTO PIÙ ELEVATI

Secondo i commercianti e gli analisti, qualsiasi slittamento nei programmi di carico potrebbe far aumentare i costi di trasporto per gli spedizionieri.

Il prolungamento dei tempi di ancoraggio e di permanenza in porto a causa dei ritardi può far aumentare le spese di controstallia, ovvero le tariffe applicate per l'utilizzo di una nave oltre le date stabilite, ha detto Brendan Hoffman, amministratore delegato del servizio di consulenza marittima Haugen Consulting LLC. Inoltre, potrebbe restringere l'offerta di navi Aframax disponibili, ha aggiunto.

Ciò si aggiungerebbe ai pedaggi già elevati dell'oleodotto , mentre si prevede che l'aumento della domanda di petrolio per l'alimentazione dell'oleodotto faccia salire i prezzi del greggio pesante canadese, il che potrebbe limitare la domanda da parte degli acquirenti asiatici, reindirizzando il greggio verso la costa occidentale degli Stati Uniti.

Secondo BRS, spedire il greggio su una Aframax direttamente in Cina richiederebbe circa 18-20 giorni e costerebbe circa 17,42 dollari al barile, incluse le tariffe dell'oleodotto. Nel frattempo, ci vorrebbero 2-3 giorni per arrivare in California.

Brian Young, direttore operativo della Pacific Pilotage Authority di Vancouver, ha detto che le autorità portuali saranno in grado di gestire l'aumento del traffico e che i piloti addestrati sono sufficienti per soddisfare la domanda supplementare.

"Il regime esistente è in vigore da 30 anni, sarà sempre lo stesso", ha detto Young, aggiungendo di aspettarsi un aumento graduale delle navi che caricano il greggio della Trans Mountain nei prossimi 12-18 mesi.

La Trans Mountain ha detto che il suo progetto per l'ampliamento del sistema di oleodotti ha preso in attenta considerazione vari fattori logistici marini, tra cui maree, correnti d'aria, condizioni meteorologiche e restrizioni di luce diurna.

"I nostri studi ingegneristici e il lavoro di simulazione indicano che saremo in grado di soddisfare i requisiti contrattuali in considerazione di questi fattori esterni", ha detto un portavoce in una e-mail.

"I mercati petroliferi determineranno il numero e la frequenza delle navi cisterna che faranno scalo al terminal di mese in mese"

ECCESSO DI OFFERTA DI AFRAMAX

Trans Mountain prevede che la prima petroliera caricherà a Westridge nella seconda metà di maggio.

Una fonte marittima ha detto che non è ancora chiaro quanto la domanda di Aframax per il trasporto del greggio Trans Mountain si concretizzerà nel breve termine.

"Stiamo letteralmente aspettando come corvi con alcune delle nostre navi () ", ha detto la fonte, che non era autorizzata a parlare in via ufficiale. "La domanda è se continuare ad aspettare come avvoltoi o riposizionare le nostre Aframax su altri mercati"

Un'offerta eccessiva di navi cisterna Aframax per il greggio sulla costa occidentale delle Americhe, in previsione dell'espansione della Trans Mountain, ha spinto le tariffe di carico a Vancouver ai minimi di sei mesi il 19 aprile, secondo Tray Swanson, analista dei prezzi di trasporto presso Argus.

Secondo Vortexa, circa 27 navi Aframax in grado di trasportare greggio erano in attesa di charter lungo la costa del Pacifico per raccogliere il carico TMX, e almeno 14 di esse erano vuote.

"Gli armatori hanno posizionato un maggior numero di navi sulla costa occidentale per soddisfare la domanda prevista a Vancouver, ma questa domanda non si è ancora concretizzata, lasciando il mercato delle Aframax per il momento in eccesso", ha detto Swanson.

Eventuali ritardi nelle spedizioni potrebbero inoltre alimentare la volatilità dei prezzi del petrolio in Alberta.

"Non c'è capacità di recupero se c'è un giorno perso (a Westridge)", ha detto un broker petrolifero di Calgary.

"Non c'è abbastanza stoccaggio al molo, quindi il petrolio tornerà a Edmonton"

(1 dollaro = 1,3698 dollari canadesi)