Criteri di selezione

I criteri di selezione dei fondi e degli indici stabiliscono i metodi di selezione dei titoli per un portafoglio. Essi aiutano a sistematizzare la selezione degli asset e a garantire un investimento strategico. La varietà di criteri elencati di seguito riflette i diversi approcci alla formazione dei portafogli di investimento e degli indici:

• AMT-free: privilegia le obbligazioni municipali esenti dall'Alternative Minimum Tax statunitense.
• Beta: considera il rischio sistematico dei titoli rispetto a un benchmark.
• Comitato: si basa sulle decisioni di un singolo o di un gruppo.
• Downgrade del credito: privilegia le obbligazioni societarie declassate da investment grade ad high yield.
• Rating del credito: si concentra sulle obbligazioni societarie valutate da agenzie commerciali.
• Ricevute di deposito: include solo le ricevute di deposito.
• Valute dei mercati sviluppati: sceglie obbligazioni denominate in valute di paesi sviluppati.
• Distribuzioni: preferisce le società in accomandita con uno specifico rendimento da distribuzione.
• Dividendi: tiene conto dei dividendi pagati dalle società.
• Utili: considera i livelli di utili di un'azienda.
• Quotati in borsa: riguarda i titoli quotati in una determinata borsa (quotati a Hong Kong, quotati al NASDAQ).
• Finanziari: evidenzia le obbligazioni del settore finanziario.
• Fixed: si riferisce a titoli che rimangono invariati in un portafoglio.
• Fondamentali: utilizza i dati del bilancio di una società.
• Tassi d'interesse: mette in evidenza le valute di Paesi con specifici livelli di tassi d'interesse.
• Liquidità: valuta i titoli in base alla loro liquidità.
• Market cap: incorpora la capitalizzazione di mercato, tenendo conto della liquidità e di un eventuale tetto massimo.
• Valore di mercato: si basa sul valore di mercato dei titoli di debito.
• Maturità: si concentra sulle date di scadenza dei titoli.
• Momentum: basa le selezioni sulle tendenze storiche dei prezzi.
• Multi-fattore: fonde fattori fondamentali e tecnici.
• Basato sui principi: applica principi come gli standard ambientali, sociali o di governance.
• Proprietario: utilizza regole o processi unici, eventualmente attraverso una gestione attiva.
• Revenue: tiene conto dei ricavi di specifici settori o regioni.
• Revenue-backed: sceglie obbligazioni municipali sostenute dai ricavi di progetti specifici.
• Riacquisto di azioni: favorisce le aziende che riacquistano le proprie azioni.
• Singolo asset: riguarda un solo titolo o una sola materia prima.
• Tecnica: considera i movimenti storici dei prezzi dei titoli.
• Tempo dalla quotazione: considera la data dell'IPO o dello spin-off, comprese le formazioni di SPAC.
• Denominazione in dollari: preferisce le obbligazioni in dollari statunitensi, indipendentemente dal paese di emissione.
• Volatilità: considera la varianza dei prezzi dei titoli.