Media mobile adattiva di Kaufman (KAMA)

La media mobile adattiva di Kaufman (KAMA), introdotta da Perry J. Kaufman nel 1995, è una media mobile che regola dinamicamente il proprio comportamento di livellamento in base al rumore relativo o alla volatilità dei movimenti di mercato.

Kaufman ha progettato l'indicatore come una soluzione generalizzata di seguire il trend basata sull'idea che le medie più veloci sono più utili per tracciare i trend quando il prezzo di mercato si muove rapidamente in una direzione, mentre le medie più lente sono migliori per evitare oscillazioni durante i periodi di instabilità e volatilità. Pertanto, la KAMA segue il prezzo di mercato a un ritmo più veloce quando i movimenti sono efficienti e direzionali, e a un ritmo più lento quando i movimenti sono instabili o inefficienti. 

I trader analizzano spesso i movimenti del KAMA per identificare le tendenze e le condizioni di instabilità del mercato e utilizzano gli incroci tra il KAMA e il prezzo o altre medie mobili per individuare potenziali punti di svolta e segnali.

Calcolo

Fondamentalmente, il KAMA utilizza la stessa struttura generale di una media mobile esponenziale (EMA):

MA = SC × Prezzo + (1 − SC) × MA precedente

Dove:

• SC è il fattore di smoothing, talvolta denominato costante di smoothing, che è un valore compreso tra 0 e 1 che controlla la velocità con cui la media mobile segue il prezzo di mercato. Più basso è il fattore, meno sensibile diventa la media mobile alle variazioni di prezzo a breve termine.
• MA precedente è il valore EMA sulla barra precedente. 

Un EMA tradizionale calcola un fattore di smoothing fisso pari a 2 / (periodo + 1), dove il valore del periodo controlla il range temporale per il quale la media risponde in modo significativo alle variazioni di prezzo.

Al contrario, la KAMA calcola un fattore dinamico basato sull'efficienza stimata dei movimenti di mercato. Di seguito sono riportati i passaggi che l'indicatore esegue per calcolare il fattore di smoothing. 

Calcolare il rapporto di efficienza

La KAMA utilizza il rapporto di efficienza (ER) di Kaufman per controllare la sua reattività. Il rapporto rappresenta la variazione assoluta del prezzo in un periodo rispetto alla variazione totale barra per barra (volatilità) all'interno di quel periodo:

Variazione = Abs(Prezzo − Prezzo N barre fa)

Volatilità = Somma di Abs(Prezzo − Prezzo 1 barra fa) su N barre

ER = Variazione / Volatilità

Un valore ER vicino a 1 significa che la variazione totale barra per barra nel periodo è vicina alla variazione complessiva, indicando un movimento efficiente del prezzo in una direzione. Un valore vicino a 0 significa che la variazione complessiva è molto inferiore alla variazione totale barra per barra, indicando un movimento instabile o inefficiente nel periodo. 

Calcolare i fattori di smoothing iniziali

La KAMA utilizza due fattori di smoothing EMA separati per determinare la sua risposta di smoothing. Un fattore corrisponde alla risposta più lenta per movimenti di prezzo inefficienti, mentre l'altro corrisponde alla risposta più rapida per movimenti efficienti:

SC lento = 2 / (periodo lento + 1)

SC veloce = 2 / (periodo veloce + 1)

Calcolare il fattore di smoothing finale

L'indicatore determina il fattore di smoothing finale combinando i fattori di smoothing veloce e lento in base al valore di ER, quindi elevando al quadrato il risultato:

SC = (ER × (SC veloce - SC lento) + SC lento)²

Questo fattore di smoothing fa sì che la media mobile converga verso il prezzo di mercato a un ritmo più veloce quando ER è alto e a un ritmo più lento quando ER è basso. Elevando al quadrato il fattore si riduce significativamente la reattività della media mobile durante i periodi di movimenti di prezzo instabili o inefficienti.

Input

Fonte

La serie di origine per cui calcolare la media mobile adattiva.

Periodo ER

Il numero di barre da analizzare per il rapporto di efficienza. Utilizzare un valore inferiore per modificare il comportamento di smoothing della media in risposta solo alle fluttuazioni di prezzo più recenti e un valore superiore per rendere il comportamento reattivo alle fluttuazioni su un periodo più ampio. 

Periodo veloce

La lunghezza del fattore di smoothing veloce, che controlla la risposta più rapida possibile della media mobile.

Periodo lento

La lunghezza del fattore di smoothing lento, che controlla la risposta più lenta possibile della media mobile. 

Timeframe

Imposta l'intervallo di tempo che l'indicatore utilizza per i suoi calcoli. La casella di controllo “Attendi chiusura timeframe” sottostante determina se l'indicatore mostra i risultati solo quando una barra sull'intervallo di tempo specificato si chiude. Per ulteriori informazioni, consulta l'articolo Analisi multi-timeframe.