Siamo alle soliteOggi un occhiata anche a Eurostoxx non fa male, è un po' il faro degli indici europei. Ancora una formazione a megafono, niente di meglio per confondere i traders e invogliarli a star fuori mercato, almeno fintanto che i fdp avranno deciso su dove portarsi. Continuo ad aspettarmi la chiusura del settimanale in corso sotto 3165 prima e del trimestrale partito a Marzo, sotto 3050.
Indici
S&P: TrimestraleOvviamente a me è tutto chiaro quanto evidenziato sul grafico (che poi è il motivo per cui pubblico, avere in futuro un appunto sul passato) e non avendo nulla da vendere o insegnare potrebbe bastare. Tuttavia questo è uno spazio pubblico, quindi se qualcuno mi legge e desidera dei chiarimenti sarò lieto di condividere.
Volume Profileda qualche settimana, sento il Professore parlare del Volume Profile come di uno strumento già concepito erroneamente e che non avrebbe diritto di cittadinanza tra gli strumenti che l'analisi tecnica offre. Esisterebbero invece, sempre secondo il Professore, volumi sconosciuti e di cui lui ha la chiave di lettura. Siccome della seconda ipotesi il professore non ha mai dato evidenza alcuna, mentre della buona affidabilità del VP se ne ha parecchia (da non usare MAI come unico strumento di analisi, come tutto il resto per altro) compresa la poca mia personale, io continuo ad usarlo e ne traggo ad oggi le seguenti conclusioni:
Nella fase di accumulazione in verde, osservo come il POC, linea rossa e punto di controllo sul quale è avvenuto il maggior numero di scambi, sia uno spartiacque per i prezzi che vi oscillano intorno, per l'appunto... accumulando. Finita l'accumulazione i prezzi vengono quindi proiettati verso l'alto abbandonando il POC e creano un ''vuoto volumetrico'' evidenziato dalle frecce blu. In seguito si forma un altra area di accumulazione blu al centro della quale i prezzi cercano di far uscire altri tori dal recinto e formano l'Isla Nublar (nome di fantasia poiché il vero nome del vecchio pattern di inversione è già stato usato dal Professore e quindi regolato dal copyright). A questo punto mi domando: continuerà l'accumulazione o inizierà la distribuzione? Vedo una linea di propensione (altro nome di fantasia come prima) ribassista, vedo un vuoto volumetrico sotto il prezzo che statisticamente dovrebbe essere ricoperto (non certezza, ma statistica) vedo il POC in un area ancora più bassa e che dovrebbe funzionare come magnete dopo aver funzionato come volano nell'accumulazione precedente, e infine vedo l'Isla Nublar pattern di inversione. In conclusione, a mio parere stiamo entrando e forse lo siamo già, in area di distribuzione con relativa discesa dei prezzi, che suppongo arrivi almeno a chiudere il vuoto volumetrico prima e almeno avvicinarsi al POC in seguito. Sono short su alcuni asset e penso di rimanervi fino a raggiungimento dei target ipotizzati e nei tempi di chiusura del ciclo trimestrale evidenziato.
Come altre volte detto, pubblico le mie idee al solo fine di rivederle e rivalutarle in caso di errore, senza nessuna pretesa di insegnare nulla a nessuno, anche perchè sono io il primo a continuare a studiare.
MIB: Verso chiusura trimestraleDopo aver chiuso un ciclo trimestrale sui massimi, ora i prezzi sembrano diretti alla naturale conclusione del ciclo trimestrale classico.
La mia visione è che il settimanale in corso iniziato il 9 giugno (come confermerebbero gli oscillatori e i tempi congrui) dovrà ora cercare un picco sui massimi per chiudere la sua metà e ricominciare poi la discesa per la destinazione prima citata. Tale picco potrebbe essere già trovato oggi, domani al massimo, e suppongo che non violerà i 19168 raggiunti venerdì. Per la chiusura del trimestrale si vedrà più avanti.
La violazione del massimo riportato potrebbe invalidare questa centratura.
WS: procediamo per gradiDal 18 marzo, giorno di chiusura e ripartenza (con finta di disorientamento di 1 giorno circa) il mercato si è mosso in laterale e accumulazione (rettangoli) per i tempi crescenti e necessari a spiccare il salto allo step successivo. Steps finora regolari e che hanno un range di poco inferiore al 10%. Mi aspetto ora, un rientro del prezzo con relativa lateralità nello step D che potrebbe concludersi intorno alla metà di Luglio e che coinciderebbe con la chiusura del primo ciclo trimestrale, penso non oltre area 25000 24500. Successivamente, in mancanza di altri disastri esogeni al mercato, attendo il salto allo step successivo con un buon allungo che porterebbe il mercato ai vecchi o forse anche nuovi massimi.
Non opero sul DJI ma ho utilizzato il suo grafico perché appaiono più chiari gli steps di cui parlo. Sugli altri indici la situazione è analoga ma meno identificabile.
RIPRESA A "V" DEI PRINCIPALI INDICI MA NON DEL COMMERCIOSalve a tutti
I principali indici mondiali stanno mostrando una cosiddetta ripresa a "V" che si avvicina ormai ai massimi di Febbraio quando tutto ebbe inizio. I dati macro ci mostrano come la riapertura delle attività sta avendo effetto nell'economia con dati sull'espansione manifatturiera e dati sulla disoccupazione migliori del previsto. La curva dei rendimenti mostra molto ottimismo nel mercato e la coppia EUR/USD lo conferma con il pair che arriva quasi a 1.14.
Tuttavia molti investitori sono posizionati ancora short in quanto la ripresa degli indici non rispecchia totalmente la ripresa del commercio che secondo molti avverrà solo nel 2021. Il debito che si stà creando e le molte aziende che hanno definitivamente chiuso (e di conseguenza i lavori persi) porteranno a un nuovo crollo dei consumi e di conseguenza un rallentamento dell'economia globale. Perciò la mia idea rimane short per tutto quest'anno e invito a fare molta prudenza a rincorrere il rally che potrebbe rivelarsi un illusione in futuro.
Giacomo Squizzato.
MIB: alla riscossaA mio avviso sul minimo del 22 maggio si è chiuso un settimanale striminzito e anomalo e la probabile chiusura già poco fa del secondo giornaliero senza uno scarico di rilievo mi fa pensare a un ciclo di 4 giorni in corso, quindi long da ora fino ad area 17950 con possibile estensione fino a testare il massimo di periodo ai 18300. Questo tra oggi e domani, attenzione però al settimanale sui massimi che deve chiudere anche lui (e poi si storna) probabilmente con un settimanale striminzito conformandosi a quello appena chiuso sui minimi.
Ricordo che uso questa spazio come una bacheca con il solo scopo di appuntare le mie idee e la mia operatività per rivederla in seguito e capire gli eventuali errori.
CL luglio: ancora longA mio avviso la rottura del precedente picco del trimestrale è un ottimo segnale di proseguimento long, anche perchè mi pare sia appena partito un nuovo settimanale che deve ancora esprimersi. Prossimi livelli, 34,70 e 45,80 chiusura del gap. Probabile resistenza a 43,40: Attenzione però che incombe un picco del ciclo intermedio, probabilmente intorno al 26-28 maggio. Se non ancora raggiunti i target, muoversi con prudenza. SL a 31,52.
MIB: debole fino al 26Il 21 Aprile si è chiuso il primo mensile del trimestrale, attendo ora la chiusura del secondo per il 26 Maggio o zone limitrofe. La chiusura dovrebbe avvenire con quella del settimanale in corso e la profondità sarà data dalla violazione o meno di 16509. Si prosegue poi con l'inizio dell'ultimo mensile e relativo rialzo fino a chiudere il trimestrale dei massimi con un picco che suppongo tra i 18700-18800. La TL rossa mensile oppone forte resistenza a ulteriori voli pindarici.
Cattolica Assicurazioni: dividendo sospesoChiuso molto probabilmente il primo intermedio del nuovo trimestrale, proprio con la chiusura chirurgica del gap aperto il 23 marzo, ho approfittato della annunciata sospensione del dividendo per entrare longa a 4,20. SL 4.10 che invaliderebbe la struttura che prevedo svilupparsi e TP a 5.30. Seguiranno aggiornamenti se non mi stoppa.
Petrolio: Non siamo ingordi...Aggiorno l'idea sul petrolio che si trova in fondo, se qualcuno mi avesse seguito. Suggerisco di non essere ingordi e di uscire se CL luglio arrivasse a testare la resistenza a 33.15. O anche prima se opportuno.
Dax: Aggiornamento fine settimanaGiovedì è partito il ciclo settimanale che ritengo proceda con movimento laterale-rialzista fino al 19-20 maggio dove dovrebbe trovare il prossimo massimo settimanale in concomitanza con la fine di onda IV in area 10600-10700 . Successivamente suppongo un indebolimento che porti alla chiusura di onda V insieme al ciclo settimanale, credo per il 22. Od oltre se il movimento sarà lento nello stornare. Chiusura molto probabile in area 10150 o meno. Vedo la stessa struttura su Eurostoxx.
MIB: Zzz...Zzz...Divieto di short per impedire di essere usati come copertura dei fantalong americani e non... favorevoli o contrari che si sia, un senso almeno ce l'ha. Ma il divieto di long? Il minimo di chiusura dell'ultimo settimanale non ha violato per una manciata di punti l'importante minimo a 16509 del 21 Aprile sulla chiusura del primo mensile del nuovo anno. Buon segno, per qualche giorno forse non si sprofonda ancora, ma questo settimanale porterà anche la chiusura del 2° mensile intorno al 26-28 maggio, quindi... c'è da chiudere prima un settimanale sui massimi e poi si può scendere a chiuderlo. Se chiuderà ancora entro i 16509, potrò girare la testa sul cuscino, se li violerà... magari chiudendo il gap a 15672... finalmente si potrà entrare long per la partenza di un nuovo mensile, SL stretto, e buone probabilità di tornare in area 18300 dove fermarsi nuovamente per smaltire le vertigini.
FantaNasdaq: Record in arrivo?In un periodo in cui molti prospettano la peggior recessione mondiale dal dopoguerra, con nulla però da ricostruire (fortunatamente) e quindi milioni di disoccupati in più, rinominarlo FantaNasdaq mi pare appropriato.
Abbiamo una divergenza rialzista sulla partenza del settimanale in corso che ha solo due giorni di vita e tempo per salire.... Le cinque prime medie mobili TUTTE girate al rialzo... per la seconda volta il prezzo ha chiuso (e pure in fine settimana) sopra 0.786... L'oscillatore è solo nella media con tempo e spazio per salire ancora... Elliot, seppur opinabile come sempre, che deve ancora formare la V onda...
Continua il long?... ehhh.. adesso arriva il bello, sul ciclo dei massimi, o si è già chiuso il ciclo trimestrale e si scenderà subito, o si chiuderà nei tempi indicati dalle frecce, forse con un nuovo massimo a completare l'onda in corso ... se Fanta dev'essere che lo sia fino in fondo. Io non proverò a sfruttare quest'ultima POSSIBILE accelerazione perchè la ritengo pericolosa, aspetto la conferma della chiusura del trimestrale sui massimi perchè da lì partirà la chiusura del trimestrale classico che mi aspetto dalla seconda metà di Giugno in poi e anche piuttosto corposa.
WTI: aggiornamentoIl prezzo procede come in it.tradingview.com ha violato il massimo del ciclo precedente a 29.11. Ora mi aspetto ancora un giorno di salita (lunedì, ma potrebbe già cedere nella giornata) per poi ripiegare nella duplice occasione della scadenza future in corso e la scadenza del ciclo intermedio dei massimi. Una discesa sotto 24.59 riporterebbe l'oro nero in territorio ribassista, la tenuta invece potrebbe completare il movimento verso i 34$ ipotizzati nella visione precedente. Il contratto di Luglio è allineato con quello attuale e quindi non mi aspetto scossoni come il mese scorso.
MIB: ancora lateraleIeri si è chiuso nei tempi previsti (vedi analisi in basso) in ciclo intermedio senza scossoni, il minimo mensile del 21 aprile non è stato violato e ora mi attendo un paio di giorni almeno di risalita, forse una correzione il terzo e un massimo settimanale il quarto. Da monitorare quest'ultimo perché dirà lo stato di salute dell'indice. Dottore... dottore... come sta il paziente...''stabile, attendiamo sviluppi''
S&P: si stornaIeri pomeriggio poche ore dopo aver postato in chat… ‘’stanno pompando perché hanno fretta, temono sviluppi negativi sul fronte virus e più si sale meglio poi si vende’’… è arrivato Doctor Fauci… e 5 minuti dopo aver postato il grafico del VIX è arrivato il temporale…
Il settimanale in corso ha raggiunto ormai i tempi corretti per la chiusura, tuttavia ritengo che si scenderà almeno ancora oggi e parte di domani (con piccole correzioni) fino a scendere sotto i 2831 di questa notte. Possibile che provi a forare anche i 2779 di inizio ciclo. In caso di violazione, target successivo il minimo del 21 aprile. Sui massimi vedo una chiusura settimanale sotto la precedente che confermerebbe a metà il discorso ribassista di breve, bisogna attendere che vengano violati anche i minimi segnalati prima. Mi pare comunque che ci troviamo nella parte dello ‘’scarico centrale’’ del ciclo trimestrale, quindi una certa ripresa dei corsi me la aspetto ancora. Per il BIG SHORT mi sembra si debba avere ancora un po’ di pazienza.
VIX: e.. vola.. vola.. vola...Impressionante la precisione dei tempi del cambi di marcia, la violazione della TL verde può essere il campanello di allarme.
S&P: senza ritegnoPenso che ieri si siano chiusi i rispettivi cicli settimanali (corti ma nei termini) sui principali indici e i prezzi siano pronti a ripartire. Solo una improvvisa inversione tra breve (poche ore) mi farebbe cambiare visione. Per SP mi aspetto un allungo nei prossimi 2/3 giorni fino ad area 0.786 di Fibonacci, intorno ai 3100 punti quindi.
Aggiornamento mercatiA metà seduta, abbiamo i due principale mercati e il MIB che stanno perdendo forza dopo una buona apertura. Si prospetta una possibile chiusura del settimanale di 6 giorni. Il dax ha già rotto per bene il supporto della MM di riferimento e gli altri lo stanno per fare, se non ci sarà un rimbalzo a breve, l'ipotesi prenderebbe più corpo. Anche gli oscillatori hanno tempo per finire di scaricare. I livelli di controllo sono sempre gli stessi, le partenze del settimanale che se violati porteranno ulteriori ribassi.
CHECK-POINT INDICI USA AL 10/05/2020Settimana in recupero per gli indici Usa!
Tutti a ridosso di resistenze di breve importanti e nel confronto delle quali sarà molto interessante vedere il comportamento dei prezzi!
Da segnalare la percentuale "persa" dagli indici dal massimo pre-covid; il peggiore tra gli strumenti presi in esame risulta essere il Russell 2000 a focalizzare l'attenzione sul fatto che le pessime condizioni economiche colpiscono in modo più importante le medie imprese rispetto i colossi quotati su S&P 500, Dow Jones e Nasdaq (che quindi risultano più resilienti).
I dati provenienti dalle economie mondiali, statunitensi compresi, sono pessimi (in alcuni casi anche peggio) e la ripresa delle quotazioni forse non è così sensata.
In molti pensano che un riallineamento tra finanza e realtà prima o poi avverrà, ma ricordiamoci che le banche centrali intervengono pesantemente, le commodities arrivano a quotazioni negative e quindi... la finanza stupisce e cambia continuamente le logiche in campo!
CRB index: mostra anch'esso una ripresa, ma con un meno 33% dai massimi pre-covid continua a dimorare su valori ben distanti dalla piena ripresa dei consumi.
S&P 500
Dai massimi pre-covid -13%
Resistenza: 24908
DOW JONES
Dai massimi pre-covid -17%
Resistenza: 9734
NASDAQ
Dai massimi pre.covid -5%
Resistenza: 1374
RUSSELL 2000
Dai massimi pre-covid -24%
INDICE CRB
Dai massimi pre-covid -33%
Resistenza: 133.451
Buon trading!
S&P: 35 punti di suspenseSono questi i punti che separano la chiusura di Venerdì dal massimo di periodo e che decreteranno la continuazione o meno della corsa verso le vette ardite e agognate. Ovviamente nell'immediato... in seguito si vedrà. da notare come la chiusura sia avvenuta sui massimi, senza cedimento alcuno e soprattutto violando e tenendo la posizione, della trend line ribassista rossa (cosa non ancora avvenuta sui mercati europei). Anche qui mi aspetto un lunedì pimpante dovesse avvenire anche la violazione dei 2972 punti. In questo caso 3137 (0.786 di Fibonacci) mi pare un target raggiungibile. Ma... probabilmente dopo la chiusura del settimanale in corso che non dovrebbe però scendere oltre i 2829, sotto i quali penso cambierà la prospettiva.
SP: probabile stornelloNella notte si è chiusa la prima metà del settimanale partito il 4 maggio, nel grafico ho evidenziato i cicli 1, 2 e 4 giorni, ripartiti insieme con la dovuta spinta, manco a dirlo mentre si dorme e così non si pigliano pesci. Ora mi aspetto una fase di debolezza che porti alla chiusura del settimanale penso tra Lunedì e Martedì. Il trend è forte e senza bad news ritengo che non si andrà sotto il prezzo di partenza, tuttavia... senza nuove good news, al momento vedo difficile rinnovare il massimo di periodo a 2971. Per ora continua il laterale.
