Idee su S&P 500 Information Technology — SP:S5INFT

Settore Tecnologia S&P 500, forte ipercomprato (prudenza)Lunedì scorso ho proposto un’analisi sull’indice S&P 500 per mostrare che si trovava sotto una resistenza tecnica importante e che c’era un rischio di prese di profitto. L’S&P 500 ha infatti vissuto alcune sedute di consolidamento. Oggi insisto sul settore chiave della tecnologia statunitense, in forte ipercomprato sia tecnico che fondamentale. Per dimostrare che il settore tecnologico americano è attualmente in una situazione di ipercomprato nei mercati azionari, adotterò un duplice approccio che combina analisi tecnica e fondamentale. • Il primo passo consiste nello studio dell’indice settoriale Information Technology dell’S&P 500, uno degli undici super-settori di questo indice di riferimento. Questo indice raggruppa le principali capitalizzazioni tecnologiche statunitensi e riflette la loro dinamica di mercato complessiva. L’analisi tecnica di questo indice consente di identificare tendenze di fondo, zone di supporto e resistenza, nonché indicatori di momentum. In particolare, esaminerò oscillatori come l’RSI (Relative Strength Index) sul timeframe mensile, noto per individuare fasi di ipercomprato o ipervenduto. L’obiettivo è verificare se i segnali attuali puntano a un eccesso rialzista suscettibile di annunciare una correzione. • In aggiunta, integro un’analisi fondamentale concentrandomi sulla valutazione del settore. Vengono utilizzati due indicatori: il rapporto prezzo/utili (Price to Earnings, P/E ratio) e il CAPE di Shiller (Cyclically Adjusted Price to Earnings). Confrontando i livelli attuali di questi multipli con le loro medie storiche, è possibile determinare se il settore è sopravvalutato rispetto ai suoi fondamentali. La combinazione di questi due approcci fornisce una visione completa e consente di affermare che il settore tecnologico statunitense è attualmente in ipercomprato sia sul piano tecnico che fondamentale. Ciò è tanto più importante poiché questo indice settoriale rappresenta quasi il 40% del calcolo dell’S&P 500. Di seguito due illustrazioni. Il primo grafico mostra le candele mensili dell’indice settoriale S&P 500 Tecnologia. È interessante notare che tutti i massimi maggiori del passato sono stati preceduti da ipercomprato e divergenza ribassista. Attualmente vi è ipercomprato ma non divergenza ribassista. Nel riquadro in basso a destra del grafico si può vedere una tabella con i dati di valutazione dell’indice settoriale S&P 500 Tecnologia. Questo è di gran lunga il settore più caro dell’S&P 500, e il suo CAPE di Shiller si trova addirittura al suo record storico. In breve: prudenza. Anche se non vi è divergenza ribassista mensile, questo settore è molto costoso e le prese di profitto, almeno nel breve termine, possono sembrare legittime. DISCLAIMER GENERALE: Questo contenuto è destinato a persone che hanno familiarità con i mercati finanziari e gli strumenti di investimento, ed è fornito a scopo puramente informativo. L’idea presentata (inclusi commenti di mercato, dati e osservazioni) non rappresenta un prodotto del dipartimento di ricerca di Swissquote o delle sue affiliate. Questo materiale ha lo scopo di evidenziare le dinamiche di mercato e non costituisce consulenza in materia di investimenti, legale o fiscale. Se sei un investitore al dettaglio o non hai esperienza nel trading di prodotti finanziari complessi, è consigliabile consultare un consulente autorizzato prima di prendere decisioni finanziarie. Questo contenuto non è destinato a manipolare il mercato né a promuovere comportamenti finanziari specifici. Swissquote non fornisce alcuna garanzia circa la qualità, completezza, accuratezza o non violazione di tale contenuto. Le opinioni espresse sono quelle del consulente e sono fornite esclusivamente a scopo educativo. Qualsiasi informazione relativa a prodotti o mercati non deve essere interpretata come raccomandazione di una strategia o operazione di investimento. Le performance passate non garantiscono risultati futuri. Swissquote e i suoi dipendenti e rappresentanti non potranno in alcun caso essere ritenuti responsabili per danni o perdite derivanti direttamente o indirettamente da decisioni prese sulla base di questo contenuto. L’uso di marchi di terze parti è a scopo informativo e non implica approvazione da parte di Swissquote né che il titolare del marchio abbia autorizzato Swissquote a promuovere i propri prodotti o servizi. Swissquote è il marchio commerciale che rappresenta le attività di: Swissquote Bank Ltd (Svizzera) regolata da FINMA, Swissquote Capital Markets Limited regolata da CySEC (Cipro), Swissquote Bank Europe SA (Lussemburgo) regolata dalla CSSF, Swissquote Ltd (Regno Unito) regolata dalla FCA, Swissquote Financial Services (Malta) Ltd regolata dalla MFSA, Swissquote MEA Ltd (UAE) regolata dalla DFSA, Swissquote Pte Ltd (Singapore) regolata dalla MAS, Swissquote Asia Limited (Hong Kong) autorizzata dalla SFC e Swissquote South Africa (Pty) Ltd supervisionata dalla FSCA. I prodotti e i servizi Swissquote sono destinati esclusivamente a chi può riceverli secondo la legge locale. Tutti gli investimenti comportano un certo grado di rischio. Il rischio di perdita nel trading o nel possesso di strumenti finanziari può essere significativo. Il valore degli strumenti finanziari, comprese azioni, obbligazioni, criptovalute e altri asset, può aumentare o diminuire. C’è un rischio importante di perdita finanziaria quando si acquistano, vendono, detengono, si fa staking o si investe in tali strumenti. SQBE non fornisce raccomandazioni specifiche su investimenti, transazioni o strategie. I CFD sono strumenti complessi e comportano un rischio elevato di perdere denaro rapidamente a causa della leva finanziaria. La maggior parte dei conti al dettaglio perde capitale quando fa trading con i CFD. Dovresti valutare se comprendi il funzionamento dei CFD e se puoi permetterti di correre tale rischio. Gli asset digitali non sono regolamentati nella maggior parte dei paesi e potrebbero non essere soggetti a norme di protezione dei consumatori. In quanto investimenti altamente volatili e speculativi, non sono adatti a investitori con bassa tolleranza al rischio. Assicurati di comprendere ogni asset digitale prima di operare. Le criptovalute non sono considerate valuta legale in alcune giurisdizioni e sono soggette a incertezze normative. L’uso di sistemi basati su Internet può comportare rischi elevati, tra cui frodi, attacchi informatici, interruzioni di rete e comunicazione, furti di identità e phishing legati agli asset digitali.

Investire nella tecnologia del futuro e nell’ambiente.Un progetto straordinario, basato nella tecnologia del futuro e nell’ambiente, con titoli che hanno spazio di crescita: di 5 volte il valore attuale. Il Mio progetto di aprile è basato su un settore industriale che ha già avuto grande successo ma che ne prospetta uno ancora molto molto più grande. Società specializzate esperte con reputazione riconosciuta di saper individuare le aziende ad alta crescita prima del resto del pubblico degli investitori, hanno recentemente pubblicato un rapporto di ricerca che assegna un prezzo obiettivo 5 volte superiore rispetto al prezzo attuale. Questa industria è in espansione da anni e le aziende interessate continuano a investire miliardi in questo mercato in espansione. Sebbene questo sia ancora un settore in erba pieno di opportunità, è anche un settore che deve affrontare sfide difficili. I titoli erano cresciuti rapidamente in un breve periodo di tempo, creando un atteggiamento rialzista del mercato, ma gli investitori successivamente si sono allontanati temendo i rischi di investimento. Man mano che emergono nuovi attori, il settore dispone di tutti gli ingredienti necessari per una continua innovazione. Questa industria in Cina ha visto una crescita considerevole nell'ultimo decennio. È promossa attraverso iniziative di politica pubblica e sostegno fiscale, Il mercato è completamente posizionato verso questo settore, le principali industrie hanno già deciso che questo è il futuro. Aziende che hanno la posizione finanziaria, un ecosistema di fornitori ben consolidato, il potere di abilitare le infrastrutture necessarie e un esercito di visionari nel personale per rendere i loro programmi non solo fattibili ma di successo. Tutti i paesi del mondo hanno messo in atto politiche pubbliche per affrontare la preoccupazione dell’inquinamento atmosferico. Per regolare e ridurre le emissioni, tutti i paesi sviluppati dedicano politiche pubbliche e sostegno fiscale per far crescere questo mercato. La Cina ha creato incentivi che mireranno a migliorare la salute dell'aria espandendo al contempo la propria quota di mercato. Il governo cinese offre sussidi o agevolazioni fiscali alle industrie che soddisfano i requisiti del governo. Le vendite sono state frenate nel 2019 e nel 2020 a causa della pandemia, ma il governo cinese afferma che si aspetta crescite a 3 cifre percentuali entro la fine dell'anno e comunica ottimismo per un'ulteriore crescita nonostante il rallentamento economico causato dalla crisi sanitaria, e ha esteso i sussidi fino al 2022. La coscienza ambientale è stata uno dei principali temi di investimento negli ultimi decenni, ed è stata ulteriormente accelerata dalla pandemia. Un numero crescente di investitori sta facendo della governance ambientale, sociale e aziendale, una priorità quando si dà forma al proprio portafoglio. "I consumatori di tutto il mondo stanno cercando di spendere verso aziende che siano, più rispettose dell'ambiente e più personalizzate per le loro esigenze specifiche", Entro il 2030, gli analisti si aspettano che questo mercato, compresi i suoi componenti supererà 1.000.000 di miliardi di dollari

I mercati calano in attesa dei dati sull'occupazione.......negli Stati Uniti, e della decisione sui nuovi sussidi Giovedì i mercati sono diminuiti in vista dei dati settimanali statunitensi sui disoccupati e mentre gli investitori guardavano se i parlamentari statunitensi avrebbero fornito nuovi stimoli per la più importante economia del mondo. I dati del governo americano dovrebbero mostrare che i disoccupati sono rimasti elevati a un ritmo settimanale superiore a 1 milione da quando la pandemia è scoppiata a marzo. Il tasso di richieste di sussidi di disoccupazione si è fermato a circa il doppio del record che esisteva prima che il virus mandasse l'economia in una spirale di recessione. L'ultima serie di licenziamenti segue la scadenza di un sussidio di disoccupazione federale di 600 dollari alla settimana, che ha fornito un sostegno fondamentale a molti disoccupati. I membri del Congresso sono bloccati in lunghe trattative per un nuovo pacchetto di aiuti al salvataggio che potrebbe estendere il sussidio di disoccupazione, anche se probabilmente ad un livello di indennità inferiore. A Wall Street, i futures Dow hanno registrato un calo dello 0,2%, mentre quelli per l'S&P 500 hanno registrato un calo dello 0,3%. Il DAX tedesco perde lo 0,7% a 12.575, mentre il CAC 40 di Parigi è sceso dell'1,1% a 4.881. Il FTSE 100 della Gran Bretagna è sceso dell'1,8% a 5.997 dopo che la Banca d'Inghilterra ha annunciato che l'economia avrà bisogno di tempo per uscire dalla recessione in corso. Il clima di mercato è legato ai dati economici, ma anche alle negoziazioni a Washington per un maggiore sostegno all'economia. Gli investitori dicono che un tale pacchetto è cruciale e deve arrivare rapidamente, con milioni di americani ancora senza lavoro e 600 dollari di indennità di disoccupazione settimanale da parte del governo degli Stati Uniti recentemente scadute. "I Democratici e la Casa Bianca si stanno avvicinando ad un accordo", ha detto Stephen Innes di AxiCorp in un commento. Un rapporto pubblicato mercoledì ha indicato che il mese scorso le assunzioni negli Stati Uniti sono state molto più deboli di quanto gli economisti si aspettassero. I datori di lavoro privati hanno aggiunto solo 167.000 posti di lavoro, secondo un sondaggio condotto da ADP, ben al di sotto degli 1,2 milioni che gli economisti avevano previsto. Un rapporto più completo sui posti di lavoro del Dipartimento del Lavoro è atteso per venerdì. L'aumento del fenomeno del coronavirus continua a destare preoccupazione, tuttavia, e i dirigenti spagnoli hanno segnalato una recrudescenza, mentre negli Stati Uniti i numeri continuano a crescere. In Giappone, il governatore della prefettura di Aichi, dove ha sede la Toyota Motor Corp., ha dichiarato lo stato di emergenza fino al 24 agosto, dicendo che i nuovi casi confermati sono aumentati di oltre 100 casi al giorno. Prima di allora, i casi giornalieri erano stati zero per periodi prolungati. Il governo Hideaki Ohmura ha detto ai giornalisti che le aziende sono state invitate a chiudere del tutto o a chiudere in anticipo, e alla gente è stato chiesto di rimanere a casa la sera, per evitare che le infezioni si diffondano. Il Giappone ha cercato in gran parte di evitare chiusure importanti, in parte a causa delle leggi che limitano i poteri del governo. L'oro è salito ancora di più in un territorio record, continuando la sua forte ascesa dalla primavera, tra il nervosismo dell'economia e i tassi di interesse super bassi. L'oro in consegna a dicembre, il contratto più attivamente negoziato, è salito di 21,30 dollari e ha raggiunto i 2.070,60 dollari per oncia. Il greggio americano di riferimento è sceso, cedendo 42 centesimi a 42,77 dollari al barile nel trading elettronico sul New York Mercantile Exchange. Il greggio Brent, lo standard internazionale, ha perso 17 centesimi a 45,00 dollari al barile. Nelle contrattazioni valutarie, il dollaro è sceso leggermente a 105,44 yen, dai 105,58 yen del da precedente. L'euro è sceso a 1,1847 dollari da 1,1868.

S&P 500 Information Technology

Idee operative S5INFT