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Mercato ETF

Tempo di acquisti?Il ROC (Rate of Change) indica la variazione percentuale del sottostante che stiamo analizzando, nel periodo scelto. Nel grafico sottostante ho inserito un ROC a 5 giorni (settimana borsistica) applicato all'S&P500. Guardate cosa è successo nel 2022 quando l'indicatore ha raggiunto livelli di estrema negatività.. ovvero quando l'S&P500 ha fatto registrare il maggior ribasso in un periodo di 5 giorni. Dato che ci troviamo su un'area di forte supporto, la domanda sorge spontanea: è tempo di acquisti? 🤷‍♂️
AMEX:SPYLong
di Marco_Ghielmetti
In previsione di una politica monetaria meno aggressiva....In attesa della decisione sui tassi da parte della FED, i mercati sembrerebbero già scontare un'eventuale politica monetaria meno aggressiva. E' importante ricordare che, in previsione di una politica monetaria meno aggressiva ma sempre attenta alla lotta all'inflazione, con tassi d'interesse sostenuti (non più radenti lo zero) ed in presenza di un periodo di recessione, l'asset class che non dobbiamo dimenticare è l'obbligazionaria. Essa potrebbe godere di un beneficio sia in termini di tassi, ma anche in termini di prezzi delle obbligazioni nel momento in cui l'inflazione dovesse scendere con decisione. Se da investitori abbiamo detenuto bond governativi in portafoglio, con tassi vicino allo zero (e con prezzi altissimi), non vedo perché non destinare parte del portafoglio d'investimento ai bond adesso con tassi più convenienti e prezzi inferiori. Il grafico del TLT (ventennale americano) ci mostra come l'ETF abbia eseguito sul Weekly un movimento di swing (non sappiamo se è un bottom, ma si può cominciare a pianificare un ingresso). Riprendento il titolo, "In previsione di una politica monetaria meno aggressiva, l'asset class che non vuoi dimenticare e quella obbligazionaria".
NASDAQ:TLT
di DomenicoIvanPontillo
Bearish engulfing ribassista SPX NDX DAX RUT 09.12.2022Gli indici confermano i campanelli d'allarme che avevamo segnalato venerdì scorso, e chiudono la settimana con un pattern candlestick ribassista. I rendimenti trovano per adesso supporto, e ci diranno presto se intendono ripartire verso i massimi. I portafogli medi secondo Bloomberg si apprestano a chiudere l'anno con un meno 30%. Ciò a causa del concomitante crollo di equity e obbligazioni, e della debacle dei titoli "sicuri" e mega cap ovvero i FAANG. Analizziamo la performance di Apple Microsoft Google Meta Tesla Nvidia. AAPL MSFT META TSLA GOOGL ARKK ARKG
AMEX:ARKK
di GiuseppeMessina
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Modello di forza relativa - Segnali della settimana Analizzando il modello di forza relativa, dove vengono visualizzati i rapporti tra i vari settori del mercato e l'andamento dell'S&P500, tendo a generare segnali per la gestione attiva dei portafogli ETF. La situazione resta sostanzialmente invariata, con i seguenti settori con forza relativa maggiore: - Materie Prime; - Finanziari (anche se al momento con perdita di forza); - Industriali; - Healthcare; - Beni di consumo stabili; Da rimarcare che il settore energetico, seppur con tendenza di medio al rialzo, dal 7/11 ha perso molta forza. Per il momento il rapporto growth/value è ancora contrastato. Come dicevo, nessun nuovo ingresso da attenzionare, se non un tentativo delle utilities di "varcare" la soglia di forza relativa. Andando ad analizzare tecnicamente il grafico dell'ETF, in effetti vediamo una situazione che potrebbe sembrare interessante: Personalmente non prenderò questo segnale e resterò in attesa di altri segnali di forza.
AMEX:XLI
di DomenicoIvanPontillo
Analisi settoriale Novembre 2022Il mese di novembre si conclude letteralmente con i fuochi d'artificio. Personalmente ero orientato a strategia di copertura o di sopportazione di uno storno del mercato in corrispondenza della trendline e del test della media a 200 periodi, tuttavia le decisioni di politica monetaria ed il discorso di Powell del 30.11 hanno letteralmente dato un boost al mercato. Di conseguenza ho chiuso lo short di copertura su S&P500 e vedremo se il movimento in corso giustificherà altri bilanciamenti. Dal punto di vista settoriale, si chiude un mese dove tutti i macro settori hanno visto prevalere il segno positivo ed in particolare a fronte di un S&P500 che chiude in positivo il mese del 4,20%, rilevano le performance dei seguenti settori: - XLB - Settore relativo ad aziende operanti nelle materie prime: + 11,42%. Notevole la performance di questo settore, con una forza relativa particolarmente forte e con un movimento di ascesa dal 27 settembre; - XLI - Settore Industriale: + 7,90%. Anche in questo caso forza relativa crescente e movimento che non è troppo lontano dai massimi di dicembre 2021. Dominano i settori del trasporto, la meccanica pesante, la fornitura di beni strumentali all'industia; - XLC - Settore Communication: + 7,50% - XLK - Settore tecnologico: + 7,20% Per quanto concerne gli ultimi due, si tratta di settori che hanno particolarmente sofferto gli ultimi mesi e che hanno costruito questa performance quasi esclusivamente durante le ultime settimane. Si tratta anche di settori dove è forte la presenza di aziende che potrebbero essere influenzate nelle quotazioni dalla previsione sul tasso d'interesse. Per i prossimi segnali, cercherò di analizzare l'andamento dei vari ETF settoriali, scartando i segnali dei movimenti troppo estesi, ma verificando se può nascere qualche movimento positivo, mantenendo sempre un atteggiamento prudente. Per quanto mi riguarda, la priorità è ancora verso il contenimento e la difesa, ma non mancherò con una parte satellite di portafoglio di provare a combinare nuovi ingressi a mercato.
AMEX:SPY
di DomenicoIvanPontillo
Riposizionamento, rottura o formazione di uno swing high?L'ultima settimana di negoziazioni, è stata particolarmente interessante, con un inizio abbastanza tonico, lunedì 7 e martedì 8 le chiusure sono state particolarmente positive. Successivamente sembrava essere iniziata una fase di respiro dopo l'inversione ribassista venutasi a creare nel trend minore a cavallo tra il 31/10 ed il 01/11, con le quotazioni che sembravano essere destinate al test dell'area 3600. Tuttavia, come noto, lo scorso giovedì ha visto il rilascio di dati macro, in particolare il dato sull'inflazione, che seppur di poco, è risultato migliore rispetto alle attese. La diffusione di questa notizia, porta l'S&P500 a chiudere con un guadagno di 200 punti d'indice, andando decisamente a puntare e raggiungere l'area 4000. In questo contesto, sembrerebbero aver reagito meglio proprio i settori che più hanno sofferto negli ultimi periodi ed in particolare: - XLK: Settore tecnologico con una performance settimanale del 9.88%; - XLC: Settore delle comunicazioni con un guadagno dell'8.76%. Il mercato ha sicuramente lanciato un segnale importante, gli investitori dopo aver vissuto mesi di "sofferenza", sentono il bisogno di riposizionarsi e sono in attesa di un segnale positivo. Difficile indovinare quanto questi rialzi siano frutto di emotività e scommessa sul bottom di mercato o se effetto di un flusso sistematico di acquisti da riposizionamento di portafoglio. La prossima settimana sarà davvero interessante, con le quotazioni al test sia della media esponenziale a 200 periodi, che della trendline ribassista creatasi da gennaio 2022. Da notare come l'RSI si stia avvicinando ad una zona d'ipercomprato, bisogna pazientare qualche giorno, a mio avviso, per vedere se verrà a crearsi uno swing high con un top failure swing su RSI.
AMEX:SPY
di DomenicoIvanPontillo
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Ecco perché investire in VALUE STOCKSIn questo grafico vediamo i rendimenti di ARKK e di BRK.B. ARKK è l'ETF gestito attivamente da Cathie Wood. Questo ETF si concentra esclusivamente sull’innovazione dirompente in aree come la tecnologia, la robotica, i pagamenti digitali ecc. BRK.B è una delle più grandi holding al mondo il cui amministratore delegato è il noto value investor Warren Buffett. Infatti le principali holdings sono value stocks come KO (Coca Cola), BAC (Bank of America) e AAPL (Apple). Come possiamo notare da questo grafico nonostante i rendimenti spettacolari dell'ETF di Cathie Wood, è bastato un crollo per tornare al punto di partenza. Mentre le value stocks crescono lentamente, ma quando il mercato crolla rimangono in piedi. Ecco perché nel lungo termine le Value stocks potrebbero essere la scelta migliore per quanto riguarda gli investimenti. Trovi il video completo sul mio canale Youtube
AMEX:ARKK
di AlexPavalutaYT
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